गुंतवणुकीचे डायव्हर्सिफिकेशन म्हणजे काय? आपला पोर्टफोलिओ डायव्हर्सिफाय कसा करायचा?
आपली सर्व अंडी एकाच टोपलीत न ठेवण्याबद्दलची म्हण आपण कधी ऐकली आहे का ? बरं, जेव्हा गुंतवणूकीचा विषय येतो तेव्हा याच तत्त्वाचे अनुसरण करा.
आपण आपले सर्व पैसे एकाच गुंतवणूकीत ठेवले तर काय होईल याचा विचार करा. जोपर्यंत स्टॉक चांगली कामगिरी करत राहील तोपर्यंत सर्व काही ठीक असेल.
पण जर बाजारात तीव्र चढउतार झाला तर काय करावे? आपण एका झटक्यात आपली संपूर्ण गुंतवणूक गमावू शकता. आणि कोणालाही ते नको असते, बरोबर?
हेच कारण आहे की आपण आपला गुंतवणूकीचा प्रवास अधिक सहजतेने पार पाडण्यासाठी आपल्या पैशाला विविध प्रकारच्या गुंतवणूकींमध्ये डायव्हर्सिफाय केले पाहिजे.
अशा प्रकारे, आपण कोणत्याही एकाप्रकारच्या गुंतवणूकीच्या एक्सपोजर पासून सुरक्षित राहाल. हे आपले रिटर्न्स कमी न करता एकूण जोखीम कमी करेल.
जणू काही आपण म्हणत आहात, "ही शर्यत कोण जिंकेल हे कोणालाच माहीत नसल्यामुळे आपण सर्वांवर पैज लावूया."
गुंतवणुकीचे डायव्हर्सिफिकेशन म्हणजे काय?
सोप्या शब्दांत सांगायचे तर, डायव्हर्सिफिकेशनची व्याख्या अशी केली जाते की, गुंतवणुकीचा वैविध्यपूर्ण पोर्टफोलिओ असणे, जे कालांतराने एकाच बाजारपेठेला किंवा आर्थिक घटनेस वेगळ्या प्रकारे प्रतिसाद देतात.
डायव्हर्स स्टॉक पोर्टफोलिओमध्ये विविध उद्योग, रोखे, फंड, रिअल इस्टेट, सोने, FDs आणि अगदी बचत गटातील 20-30 (किंवा त्याहून अधिक) विविध समभागांचा समावेश असू शकतो.
जसजशी अर्थव्यवस्था वाढत जाते आणि संकुचित होत जाते, तसतशी प्रत्येक मालमत्ता वेगवेगळी वागते आणि प्रत्येकामध्ये नफा आणि तोट्याची वेगवेगळी क्षमता असते:
● स्टॉक्स - त्यांच्यात दीर्घकालीन वाढीची सर्वोत्तम क्षमता असते, परंतु अल्पावधीतच त्यांच्यात लक्षणीय चढ-उतार होऊ शकतो.
● बॉन्ड्स - ते निश्चित परताव्यासह अधिक सुसंगत उत्पन्न प्रदान करू शकतात, परंतु व्याज दर जसजसे वाढत जातात आणि घसरत जातात तसतसा त्यांच्या मूल्यात चढ-उतार होतो.
● फंड्स - त्यात विविध प्रकारची गुंतवणूक असल्याने त्यांच्यात सामान्यत: वैविध्य असते. एखाद्या फंडाचे व्यवस्थापन कसे केले जाते यानुसार व्यापकपणे किंवा संकुचितपणे डायव्हर्सिफाय केले आहे हे ठरते.
● स्थावर मालमत्ता - उत्पन्नाचे साधन असताना कालांतराने त्याच्यात सातत्याने वाढ होऊ शकते. तथापि, फिजिकल रिअल इस्टेट राखणे महाग असू शकते आणि कमिशन जास्त आहे.
● FDs आणि बचत खाती - ही मूल्यात वधारणार नाहीत, परंतु व्याज दर किंवा इतर कंत्राटी अटींवर आधारित कालांतराने मूल्यात सतत वाढ करतील.
● सोनं – सोन्यासह आपल्या पोर्टफोलिओमध्ये कमीत कमी 5 - 15% डायव्हर्सिफाय करण्याचा सल्ला दिला जातो. ही एक सुरक्षित गुंतवणूक आहे, जी महागाईविरूद्ध कुंपणासारखी काम करते. ही एक व्यवहार्य दीर्घकालीन गुंतवणूक आहे.
जेव्हा बाजारावर नमूद केलेल्या गुंतवणूकीचे मिश्रण ठेवून एक किंवा दुसऱ्या मार्गाने स्विंग करतात तेव्हा आपण आपल्या पोर्टफोलिओला महत्त्वपूर्ण धसका बसण्याचा धोका कमी करता.
पोर्टफोलिओ डायव्हर्सिफिकेशनचे फायदे
डायव्हर्सिफिकेशनचे विविध फायदे आहेत. हे तुम्हाला हवे असलेले योग्य परिणाम मिळवून देण्यात मदत करते. कारण मालमत्ता वेगवेगळ्या आर्थिक काळात भिन्न प्रकारे कार्य करते.
इक्विटीज मध्ये चढउतार असू शकतात, बाँड्स कदाचित डळमळीत असतील, तर सोने आणि FDs हळूहळू वाढत असतील.
तर एक प्रकारे, प्रत्येक मालमत्तेच्या विविध प्रमाणात गुंतवणूक केल्यास त्या मालमत्तेच्या रिटर्न्स व्हेटेड सरासरीमध्ये परिणाम होतो.
केवळ एका रॉकेट-शिप स्टॉकच्या मालकीतून आपल्याला आश्चर्यकारकपणे उच्च रिटर्न्स मिळणार नाही, परंतु आपल्याला त्याच्या चढ-उतारांना देखील सामोरे जावे लागणार नाही.
पोर्टफोलिओ डायव्हर्सिफिकेशनचे इतर काही फायदे येथे आहेत जे गुंतवणूकीची जोखीम कमी करण्यास मदत करतात:
● हे आपल्या संभाव्य रिटर्न्सला चालना देते आणि आपले परिणाम स्थिर करते
● हे बाजारातील अस्थिरतेचा प्रभाव कमी करते
● हे पोर्टफोलिओचे निरीक्षण करण्यात घालवलेला वेळ कमी करते
● हे विविध गुंतवणूक साधनांचा लाभ घेण्यास मदत करते
● हे दीर्घकालीन गुंतवणूक योजना साध्य करण्यात मदत करते
● हे चक्रवाढ व्याजाचा फायदा घेण्यास मदत करते
● हे भांडवल सुरक्षित ठेवण्यास मदत करते
● हे आपल्याला मनःशांती देते
आपला पोर्टफोलिओ डायव्हर्सिफाय कसा करायचा?
लक्षात ठेवा, डायव्हर्सिफाय हा आकड्यांचा खेळ नाही. सर्वात मोठी गुंतवणूक असलेली व्यक्ती विजेतेपद जिंकत नाही.
डायव्हर्सिफिकेशनचा क्रिकेट संघ तयार करण्याच्या क्रियेसारखा विचार करा. केवळ चांगल्या फलंदाजांचा संघ खेळात आपल्याला जिंकून देणार नाही.
11 जणांची चांगली टीम होण्यासाठी आपल्याला 5 फलंदाज, 4 गोलंदाज, 1 अष्टपैलू आणि 1 विकेटकीपरची गरज आहे. त्याचप्रमाणे आपल्या पोर्टफोलिओचेही आहे.
आपल्या पोर्टफोलिओमध्ये डायव्हर्सिफाय करण्यासाठी अनेक धोरणे आहेत, परंतु मूलभूत तत्त्व सारखेच आहे: आपल्या पोर्टफोलिओमधील प्रत्येक वस्तूने एक वेगळा हेतू साध्य केला पाहिजे.
याबाबतीत पुढे कसे जायचे ते येथे आहे:
- गुंतवणूक करण्यापूर्वी संशोधन आणि योजना आखा
रोख रक्कम, निश्चित उत्पन्न आणि इक्विटी या तीन प्रमुख मालमत्ता वर्गांमध्ये आपल्या गुंतवणूक पोर्टफोलिओमध्ये विविधता आणण्याविषयी संशोधन आणि नियोजन करून चांगले नियोजन करून सुरुवात करा.
आपल्या संपूर्ण गुंतवणुकीपैकी किती टक्के गुंतवणूक किंवा पोर्टफोलिओ आपण प्रत्येक ॲसेट क्लासमध्ये टाकावा ?
आपली परिस्थिती आणि गुंतवणुकीतील प्राधान्ये यांचा विचार करून आपल्याला आपले उत्तर मिळेल. स्वतःला विचारा:
● आपण ही गुंतवणूक का करत आहात ? आपली उद्दिष्टे काय आहेत ?
● आपले ध्येय साध्य करण्यासाठी आपल्याला किती वेळ द्यावा लागेल ?
● गुंतवणूक करताना कोणत्या दर्जाची सुरक्षितता आपल्यासाठी महत्त्वाची आ हे?
● आपली जोखीम घेण्याची क्षमता किती आहे? बाजारांमध्ये दोन्ही दिशांनी चढ-उतार होत असतात. जेव्हा बाजार बुडतो तेव्हा आपल्या गुंतवणूकीचे मूल्य कमी झाले तर आपण झोप गमावाल का ?
कशात गुंतवणूक करायची हे ठरवण्यापूर्वी या प्रश्नांची उत्तरे देणे महत्त्वाचे आहे.
- धोका पसरवा
जर आपण हे सर्व एका कंपनीच्या शेअर्समध्ये ठेवले आणि ते क्रॅश झाले तर आपण आपले सर्व पैसे गमावाल. जर आपण हे सर्व सिंगल बाँडमध्ये गुंतविले आणि जारीकर्ता दिवाळखोर झाला तर आपण आपले सर्व पैसे गमावाल. म्हणून, जोखीम पसरवा. डायव्हर्सिफाय करा.
विविध प्रकारच्या गुंतवणुकीत आणि गुंतवणुकीच्या प्रकारांमध्ये गुंतवणूक करून अशा घटनांमध्ये डायव्हर्सिफिकेशनमुळे आपली जोखीम कमी होईल.
हे नफ्याची हमी देत नाही किंवा तोट्यापासून बचाव करत नाही, परंतु हे आपल्या पोर्टफोलिओच्या संरक्षणात मदत करू शकते.
- मालमत्तांमधील विविधता
एक चांगला डायव्हर्सिफाइड पोर्टफोलिओ अनेक मालमत्ता वर्ग किंवा मालमत्तेचे प्रकार, जोखमीच्या वेगवेगळ्या स्तरांसह एकत्र करतो. स्टॉक्स, बाँड्स, कॅश, रिअल इस्टेट, FDs आणि सोने हे काही पर्याय आपल्या पोर्टफोलियोमध्ये समाविष्ट करायचे आहेत.
स्टॉक्स हे त्या सर्वांमध्ये सर्वात धोकादायक आहेत, परंतु त्यांच्यात सर्वात मोठी वधारण्याची क्षमता देखील आहे. रोखे स्टॉक्सच्या तुलनेत कमी अस्थिर असतात, परंतु त्यांचा रिटर्न कमी असतो.
रिअल इस्टेट महाग आहे आणि कमिशन जास्त आहे रोख, FDs आणि सोने हे बहुतेक वेळा सर्वात सुरक्षित मानले जाते परंतु त्याचा रिटर्न सर्वात कमी असतो.
अशाच प्रकारच्या बाजारपेठेच्या परिस्थितीत, या प्रत्येक मालमत्तेचा कल भिन्नतेने वागण्याकडे असतो. डायव्हर्सिफिकेशनमुळे आपला पोर्टफोलिओ संतुलित होईल.
प्रत्येक सहाय्यक वर्गाला त्यांच्या जोखीम सहनशीलतेची क्षमता, सेवानिवृत्तीपर्यंतची वर्षे आणि इतर विचारांच्या आधारे आपल्या पोर्टफोलिओची टक्केवारी वाटप करा.
- मालमत्तांमध्ये डायव्हर्सिफाय करा
वेगवेगळ्या मालमत्तांमध्ये आपल्या गुंतवणूकीस डायव्हर्सिफाइड केले? पुन्हा डायव्हर्सिफाय करा. हो.
स्टॉक्सचे उदाहरण घेऊ या. स्टॉक्समध्ये डायव्हर्सिफिकेशनच्या संधी अंतहीन आहेत. आपण कंपनीचा आकार (मोठे, मध्यम किंवा स्मॉल कॅप स्टॉक्स), प्रदेश (भारतीय किंवा परदेशी) आणि उद्योग आणि क्षेत्रानुसार विविधता आणू शकता.
आपल्याला आपल्या स्टॉक पोर्टफोलिओ डायव्हर्सिफाय करायचा असेल, पण त्यासाठी वेळ किंवा प्रेरणा नसेल तर आपण म्युच्युअल फंड्स किंवा एक्स्चेंज ट्रेडेड फंडांचाही (ETFs) विचार करू शकता.
सोन्यासारख्या इतर मालमत्तांच्या बाबतीतही हेच आहे. आपण फिजिकल सोने, गोल्ड ETFs, SGBs,Digital Gold आदींमध्ये गुंतवणूक करू शकता.
- जाणून घ्या यातून बाहेर कधी पडायचे
आपल्या गुंतवणूकीतून केव्हा बाहेर पडावे हे जाणून घेणे देखील पोर्टफोलिओ डायव्हर्सिफिकेशनचा एक भाग आहे. जर आपण ज्या मालमत्ता वर्गात गुंतवत आहात, तो वर्ग बऱ्याच काळापासून चांगला चालला नसेल किंवा मालमत्ता वर्गाची मूलभूत रचना अशा प्रकारे बदलली असेल जी आपल्या उद्दिष्टे आणि जोखीम सहनशीलतेशी सुसंगत नसेल, तर आपण माघार घ्यावी.
लक्षात ठेवा, जर आपण एखाद्या बाजाराशी निगडित उत्पादनात गुंतवणूक केली असेल, तर काही अल्पकालीन अस्थिरता आहे म्हणून बाहेर पडू नका.
आपली आर्थिक उद्दीष्टे साध्य करण्याच्या दिशेने डायव्हर्सिफिकेशन ही एक महत्त्वपूर्ण पायरी आहे. पण त्यामुळे आपले नुकसान होणार नाही, याची शाश्वती नसते.
संपूर्ण प्रक्रियेतून गेल्यानंतरही आपण आपले पैसे गमावू शकता.
शेवटी, धोका पूर्णपणे टाळण्याचा कोणताही मार्ग नाही. परंतु हे निश्चितपणे आपल्याला बाजाराच्या नुकसानीचा धोका कमीतकमी कमी करण्यास मदत करू शकते.
फक्त हे सुनिश्चित करा की आपले गुंतवणूकीचे मिश्रण अद्याप वर्षातून एकदा तरी आपल्या जोखमीची भूक आणि आर्थिक उद्दीष्टांशी अलाईन करा.
जेव्हा आपली आर्थिक परिस्थिती बदलते तेव्हा आपल्या डायव्हर्सिफिकेशनच्या दृष्टिकोनाची फेरतापासणी करा. सल्ला घेण्यासाठी आणि आपल्या गुंतवणुकीचा मागोवा ठेवण्यासाठी आपण आर्थिक सल्लागाराचा सल्ला घेऊ शकता.
